PPTFKalkulator wypłaty firmy prop po splicie
Kalkulator wypłaty firmy prop pokazuje cały łańcuch odliczeń: od wyniku transakcji do pieniędzy na karcie. Witrynowy procent splitu to tylko jedno z trzech odliczeń, i nie największe.
Obliczenie
| Krok | Kwota |
|---|---|
| Wynik transakcji | — |
| Koszty handlowe | — |
| Zysk po kosztach — baza splitu | — |
| Udział firmy | — |
| Twój udział | — |
| Podatek z twojego udziału | — |
| Na karcie | — |
Trzy odliczenia i trzy różne bazy
Kolejność jest ważniejsza od procentów. Każde następne odliczenie liczy się od tego, co zostało po poprzednim, dlatego wyniku nie da się otrzymać przez samo przemnożenie procentów.
- Koszty handlowe — od obrotu
- Prowizja i spread zależą od liczby lotów, a nie od zysku. Strategia scalpingowa z dużym obrotem traci tu więcej niż pozycyjna z tym samym zyskiem.
- Udział firmy — od zysku po kosztach
- Właśnie dlatego jednakowe „90 % traderowi” u dwóch firm dają różne pieniądze: jeśli u jednej bazą jest wynik transakcji, a u drugiej zysk po kosztach, różnica równa się procentowi splitu od wszystkich kosztów.
- Podatek — od twojego udziału
- Liczy się już po splicie. Stawka zależy od rezydencji, szczebla skali i tego, czym wypłata jest sformalizowana — analiza na stronie o podatkach i statusie wypłat.
Wynika z tego praktyczny wniosek: porównywać programy trzeba po ostatnim wierszu — udziale wyniku transakcji, który doszedł na kartę. Uwzględnia on i procent, i bazę, i obrót od razu.
Co kalkulator liczy uczciwie, a czego nie
Split dzieli zysk, ale nie stratę. Jeśli po kosztach baza okazuje się ujemna, udział równa się zeru, a minus w całości zmniejsza twój zapas do limitu drawdownu. Kalkulator pokazuje to wprost, a nie wyprowadza rześkiego zera: strata wyświetla się minusem.
Trzy wielkości z czterech wierszy obliczenia zadajesz sam, i to nie wada: jedynie poprawnej wartości one nie mają. Obrót zależy od strategii, stawka podatku — od rezydencji i szczebla skali, baza splitu — od konkretnej firmy. Szczegółowo — w cyklu wypłat i na stronie o podatkach.
Jak czytać wynik
Patrzeć trzeba na drugi wiersz wyniku, a nie na pierwszy. Kwota na karcie mówi o konkretnym cyklu, a udział wyniku, który doszedł na kartę — o samym programie: można go porównywać między platformami i ze swoją poprzednią wypłatą.
Osobny przypadek to gdy baza splitu weszła w minus: kalkulator pokazuje zerowy udział i ujemną bazę. To nie błąd wpisu, a normalny wynik przy dużym obrocie i małym zysku, i znaczy on, że wypłaty za cykl nie będzie wcale.
Jak się liczy
Łańcuch pięciu kroków, i każdy następny liczy się od wyniku poprzedniego. Przemnożyć procentów nie można właśnie dlatego: każdy ma swoją bazę.
| Krok | Wzór | W przykładzie |
|---|---|---|
| Koszty od obrotu | lotów × koszty na lot | 800 $ |
| Baza splitu | wynik transakcji − koszty | 9 200 $ |
| Twój udział | baza splitu × procent splitu | 7 360 $ |
| Podatek | twój udział × stawka | 957 $ |
| Na karcie | twój udział − podatek | 6 403 $ |
| Udział wyniku, który doszedł na kartę | na karcie ÷ wynik transakcji | 64 % |
W przykładzie wynik 10 000 $, obrót 200 lotów, koszty 4 $ na lot, split 80/20, stawka 13 %. Witrynowe 80 % zamieniają się w 64 % — i dokładnie połowa straty przypada nie na podatek, a na obrót.
Gdzie najczęściej się mylą. W bazie splitu. Jeśli firma liczy udział od wyniku transakcji, a nie od zysku po kosztach, wstaw koszty na zero i odejmij je od swojego udziału samodzielnie — wynik będzie inny, a różnica równa się procentowi splitu od wszystkich kosztów.
Częste pytania
Jaki procent wyniku zwykle dochodzi na kartę?
Jednej liczby nie ma: zależy od obrotu, bazy splitu i stawki podatku. W modelowym przykładzie z obrotem 200 lotów, kosztami 4 $ za lot, splitem 80/20 i stawką 13 % dochodzi 64 % wyniku transakcji. Podstaw swoje liczby — kolejność odejmowania się nie zmieni.
Dlaczego koszty odejmuje się przed splitem, a nie po?
Ponieważ tak jest zbudowane u większości programów: bazą splitu deklaruje się zysk konta, a prowizja i spread zmniejszają go przed policzeniem udziału. Jeśli twoja firma ma inną bazę, wstaw koszty na zero i odejmij je od wyniku ręcznie — kalkulator pokaże drugi wariant.
Co, jeśli obrót jest duży, a zysk mały?
Wtedy baza splitu wchodzi w minus, i wypłaty nie ma. To typowa sytuacja dla strategii wysokiej częstotliwości na instrumentach z szerokim spreadem: zysk na transakcjach jest, a po kosztach go nie ma.
Gdzie poznać swoje koszty na lot?
W specyfikacji konta: prowizja za lot wskazana jest wprost, spread liczy się według średniej wielkości dla twojego instrumentu i czasu handlu. Swap dodaje się za przeniesienie przez noc. Suma wszystkich trzech i jest wielkością, którą trzeba wstawić do obliczenia.
Split liczy się przed podatkiem czy po?
Przed. Najpierw firma dzieli zysk w zadanej proporcji, i tylko potem z twojego udziału płaci się podatek. Kolejność jest ustalona i zmienia wynik: podatek od pełnego zysku dałby inną kwotę.
Jaką stawkę podatku podstawiać?
Tę, która dotyczy twojego przypadku: zależy od rezydencji podatkowej, szczebla skali i tego, czym wypłata jest sformalizowana. Wartość 13 % w przykładzie to przykład, a nie rekomendacja. Nie udzielamy porad podatkowych: analiza pytań, które trzeba zadać, jest na stronie o podatkach.
Czy prowizja systemu płatniczego jest uwzględniana?
Nie, w obliczeniu jej nie ma. Część firm przelewa wypłatę bez potrąceń, część przenosi prowizję przelewu na tradera. Jeśli twój program to drugi przypadek, odejmij ją od wiersza końcowego osobno.
Dlaczego udział wyniku jest ważniejszy od procentu splitu?
Ponieważ procent liczy się od zysku po kosztach, a udział wyniku — od tego, co zarobiły transakcje. Dwa programy z jednakowym splitem 90 % dają różne pieniądze, jeśli u jednego bazą jest wynik, a u drugiego zysk po prowizji.
Co z kosztów można obciąć, nie ruszając samej strategii?
Czasem tak: zmienić instrument na węższy pod względem spreadu, przenieść handel w godziny wysokiej płynności, zrezygnować z przenoszenia pozycji przez noc. Ale jeśli strategia trzyma się na wysokim obrocie, koszty są jej wbudowaną właściwością, i trzeba to uwzględniać przy wyborze platformy.
Dlaczego w obliczeniu nie ma progu i cyklu wypłaty?
Ponieważ nie wpływają one na arytmetykę kwoty, tylko na termin jej otrzymania. Poniżej progu wniosku nie przyjmą, i zarobione będzie dalej leżeć na koncie pod tymi samymi limitami drawdownu — czyli może zostać utracone przed przelewem. To osobne ryzyko, i omawia się je w cyklu wypłat.
Czytaj dalej
